Flytte gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodeller med søknad om inflasjonsprognoser Vi introduserer en ny klasse modeller som har både stokastisk volatilitet og bevegelige gjennomsnittsfeil, der det betingede midlet har en tilstandsromsrepresentasjon. Å ha en bevegelig gjennomsnittskomponent betyr imidlertid at feilene i målingsligningen ikke lenger er serielt uavhengige, og estimeringen blir vanskeligere. Vi utvikler en bakre simulator som bygger på nylige fremskritt i presisjonsbaserte algoritmer for å estimere disse nye modellene. I en empirisk applikasjon som involverer amerikanske inflasjon finner vi at disse bevegelige gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodellene gir bedre prøvefrekvens og utenfor prognosevaluering enn standardvarianter med bare stokastisk volatilitet. Hvis du opplever problemer med å laste ned en fil, må du kontrollere om du har det riktige programmet for å se det først. I tilfelle av flere problemer, les IDEAS hjelpesiden. Vær oppmerksom på at disse filene ikke er på IDEAS-siden. Vær tålmodig da filene kan være store. Paper levert av Senter for Anvendt Makroøkonomisk Analyse, Crawford School of Public Policy, Australian National University i sin serie CAMA Working Papers med nummer 2013-31. Andre versjoner av denne artikkelen: Finn relaterte artikler ved JEL-klassifisering: C11 - Matematiske og kvantitative metoder - - Økonometriske og statistiske metoder og metodikk: Generelt - - - Bayesian Analyse: Generell C51 - Matematiske og kvantitative metoder - - Økonometrisk modellering - - - Modell Konstruksjon og estimering C53 - Matematiske og kvantitative metoder - - Økonometrisk modellering - - - Prognosemodeller og simuleringsmodeller Simuleringsmetoder Referanser oppført på IDEAS Vennligst rapporter referanse eller referansefeil til. eller. Hvis du er registrert forfatter av det oppgitte arbeidet, logg deg på RePEc Author Service-profilen. klikk på sitater og foreta passende justeringer. Korobilis, Dimitris, 2009. VAR-prognose ved bruk av bayesisk variabelt utvalg, MPRA-papir 21124, Universitetsbiblioteket i München, Tyskland. Chan, Joshua Koop, Gary Potter, Simon, 2012. En ny modell for trendinflasjon, MPRA Paper 39496, Universitetsbiblioteket i München, Tyskland. Joshua C C Chan Gary Koop Simon M Potter, 2012. En ny modell for trendinflasjon, CAMA Working Papers 2012-08, Senter for anvendt makroøkonomisk analyse, Crawford School of Public Policy, Australian National University. Chan, Joshua Koop, Gary Potter, Simon, 2012. En ny modell for trendinflasjon, SIRE Discussion Papers 2012-12, Scottish Institute for Economics (SIRE). Joshua Chan Gary Koop Simon Potter, 2012. En ny modell for trendinflasjon, Working Papers 1202, University of Strathclyde Business School, Department of Economics. Gary Koop Dimitris Korobilis, 2011. Forecasting Inflation Using Dynamic Model Averaging, Working Papers 1119, University of Strathclyde Business School, Department of Economics. Gary Koop Dimitris Korobilis, 2012. Forecasting Inflation Using Dynamic Model Averaging, International Economic Review. Institutt for økonomi, University of Pennsylvania og Osaka University Institute of Social and Economic Research Association, vol. 53 (3), sider 867-886, 08. Timothy Cogley Giorgio E. Primiceri, Thomas J. Sargent, 2008. Inflation-Gap Persistens i US, NBER Working Papers 13749, National Bureau of Economic Research, Inc. Joshua C. C. Chan Gary Koop Roberto Leon-Gonzalez Rodney W. Strachan, 2010. Tidsromende dimensjonsmodeller, Working Paper Series 4410, Rimini senter for økonomisk analyse. Joshua C. C. Chan Garry Koop, Roberto Leon Gonzales, Rodney W. Strachan, 2010. Time Varierende Dimensjonsmodeller, ANU Arbeidspapir I Økonomi Og Økonometri 2010-523, Australian National University, College of Business and Economics, School of Economics. Joshua C C Chan Gary Koop Roberto Leon Gonzales Rodney W Strachan, 2011. Time Varierende Dimensjonsmodeller, CAMA Working Papers 2011-28, Senter for Anvendt Makroøkonomisk Analyse, Crawford School of Public Policy, Australian National University. Joshua Chan Gary Koop Roberto Leon-Gonzalez Rodney Strachan, 2011. Tidskrevende dimensjonsmodeller, Working Papers 1116, University of Strathclyde Business School, Department of Economics. Chan, Joshua CC Koop, Gary Leon-Gonzalez, Roberto Strachan, Rodney W, 2010. Time Varierende Dimensjonsmodeller, SIRE Discussion Papers 2012-33, Scottish Institute for Economics (SIRE). Gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodeller med søknad om inflasjon prognose Vi introduserer en ny klasse av modeller som har både stokastisk volatilitet og bevegelige gjennomsnittsfeil, der det betingede gjennomsnittet har en statlig romrepresentasjon. Å ha en bevegelig gjennomsnittskomponent betyr imidlertid at feilene i målingsligningen ikke lenger er serielt uavhengige, og estimeringen blir vanskeligere. Vi utvikler en bakre simulator som bygger på nylige fremskritt i presisjonsbaserte algoritmer for å estimere disse nye modellene. I en empirisk applikasjon som involverer amerikansk inflasjon, finner vi at disse bevegelige gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodellene gir bedre prøveutøvelse og prognoseutvikling utenom standardvarianter med bare stokastisk volatilitet. Hvis du opplever problemer med å laste ned en fil, må du kontrollere om du har det riktige programmet for å se det først. I tilfelle av flere problemer, les IDEAS hjelpesiden. Vær oppmerksom på at disse filene ikke er på IDEAS-siden. Vær tålmodig da filene kan være store. Siden tilgangen til dette dokumentet er begrenset, kan det være lurt å se etter en annen versjon under Beslektet forskning (lenger nedenfor) eller søke etter en annen versjon av den. Artikkel levert av Elsevier i sin journal Journal of Econometrics. Andre versjoner av denne artikkelen: Finn relaterte artikler ved JEL-klassifisering: C11 - Matematiske og kvantitative metoder - - Økonometriske og statistiske metoder og metodikk: Generelt - - - Bayesian Analyse: Generell C51 - Matematiske og kvantitative metoder - - Økonometrisk modellering - - - Modell Konstruksjon og estimering C53 - Matematiske og kvantitative metoder - - Økonometrisk modellering - - - Prognosemodeller og simuleringsmodeller Simuleringsmetoder Referanser oppført på IDEAS Vennligst rapporter referanse eller referansefeil til. eller. Hvis du er registrert forfatter av det oppgitte arbeidet, logg deg på RePEc Author Service-profilen. klikk på sitater og foreta passende justeringer. McCausland, William J. Miller, Shirley Pelletier, Denis, 2011. Simuleringsutjevning for tilstandsromsmodeller: En beregningsøkonomisk analyse, Computational Statistics Data Analysis. Elsevier, vol. 55 (1), side 199-212, januar. Gary Koop Dimitris Korobilis, 2012. Forecasting Inflation Using Dynamic Model Averaging, International Economic Review. Institutt for økonomi, University of Pennsylvania og Osaka University Institute of Social and Economic Research Association, vol. 53 (3), sider 867-886, 08. Joshua C. C. Chan Gary Koop Roberto Leon-Gonzalez Rodney W. Strachan, 2010. Tidsromende dimensjonsmodeller, Working Paper Series 4410, Rimini senter for økonomisk analyse. Joshua C. C. Chan Garry Koop, Roberto Leon Gonzales, Rodney W. Strachan, 2010. Time Varierende Dimensjonsmodeller, ANU Arbeidspapir I Økonomi Og Økonometri 2010-523, Australian National University, College of Business and Economics, School of Economics. Joshua C C Chan Gary Koop Roberto Leon Gonzales Rodney W Strachan, 2011. Time Varierende Dimensjonsmodeller, CAMA Working Papers 2011-28, Senter for Anvendt Makroøkonomisk Analyse, Crawford School of Public Policy, Australian National University. Chan, Joshua C C Koop, Gary Leon-Gonzalez, Roberto Strachan, Rodney W, 2010. Time Varierende Dimensjonsmodeller, SIRE Discussion Papers 2012-33, Scottish Institute for Economics (SIRE). Joshua Chan Gary Koop Roberto Leon-Gonzalez Rodney Strachan, 2011. Tidskrevende dimensjonsmodeller, Working Papers 1116, University of Strathclyde Business School, Department of Economics. Chan, Joshua Koop, Gary Potter, Simon, 2012. En ny modell for trendinflasjon, SIRE Discussion Papers 2012-12, Scottish Institute for Economics (SIRE). Chan, Joshua Koop, Gary Potter, Simon, 2012. En ny modell for trendinflasjon, MPRA Paper 39496, Universitetsbiblioteket i München, Tyskland. Joshua C C Chan Gary Koop Simon M Potter, 2012. En ny modell for trendinflasjon, CAMA Working Papers 2012-08, Senter for anvendt makroøkonomisk analyse, Crawford School of Public Policy, Australian National University. Timothy Cogley Giorgio E. Primiceri Thomas J. Sargent, 2008. Inflation-Gap Persistens i USA, NBER Working Papers 13749, National Bureau of Economic Research, Inc. Når du ber om en korreksjon, vær så snill å nevne at disse elementene håndterer: RePEc: eee: econom : v: 176: y: 2013: i: 2: s: 162-172. Se generell informasjon om hvordan du retter materiale i RePEc. For tekniske spørsmål angående dette elementet, eller for å rette opp forfatterens, tittel, abstrakt, bibliografisk eller nedlastingsinformasjon, kontakt: (Dana Niculescu) Hvis du har skrevet dette produktet og ennå ikke er registrert hos RePEc, oppfordrer vi deg til å gjøre det her. Dette gjør det mulig å koble profilen din til dette elementet. Det tillater deg også å akseptere potensielle sitater til dette elementet som vi er usikre på. Hvis referanser mangler helt, kan du legge til dem ved hjelp av dette skjemaet. Hvis de fulle referansene viser et element som er til stede i RePEc, men systemet ikke lenker til det, kan du hjelpe med dette skjemaet. Hvis du vet om manglende elementer som citerer denne, kan du hjelpe oss med å opprette disse linkene ved å legge til de relevante referansene på samme måte som ovenfor, for hvert referanseelement. Hvis du er en registrert forfatter av dette elementet, kan du også sjekke tittelfanen i profilen din, da det kan være noen henvisninger som venter på bekreftelse. Vær oppmerksom på at rettelser kan ta noen uker å filtrere gjennom de ulike RePEc-tjenestene. Flere tjenester Følg serier, tidsskrifter, forfattere mer Ny nyhetsbrev via e-post Abonner på nye tilføyelser til RePEc Forfatterregistrering Offentlige profiler for økonomiforskere Forskjellige forskningsrangeringer i økonomi-relaterte felt Hvem var student av hvem ved hjelp av RePEc RePEc Biblio Curated articles amp papirer på ulike økonomi-emner Last opp papiret ditt for å bli oppført på RePEc og IDEAS EconAcademics Bloggaggregat for økonomiforskning Plagiering Sager av plagiering i økonomi Arbeidsmarkedspapirer RePEc arbeidspapirserier dedikert til arbeidsmarkedet Fantasy League Låt deg være i roret av en økonomi avdelingstjenester fra StL Fed Data, forskning, applikasjoner mer fra St. Louis FedMoving gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodeller med applikasjon til inflasjonsprognose Vi introduserer en ny klasse av modeller som har både stokastisk volatilitet og bevegelige gjennomsnittsfeil hvor det betingede gjennomsnittet har en statlig romrepresentasjon. Å ha en bevegelig gjennomsnittskomponent betyr imidlertid at feilene i målingsligningen ikke lenger er serielt uavhengige, og estimeringen blir vanskeligere. Vi utvikler en bakre simulator som bygger på nylige fremskritt i presisjonsbaserte algoritmer for å estimere disse nye modellene. I en empirisk applikasjon som involverer amerikansk inflasjon, finner vi at disse bevegelige gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodellene gir bedre prøveutøvelse og progresjonsprestasjoner utenom standardvarianter med bare stokastisk volatilitet. JEL-klassifisering Statlig plass Uoppdaget komponentmodell Presisjon Sparsom tetthetsprognose Korrespondanse til: Forskerskole for økonomi, ANU Business School og økonomi, LF Crisp Building 26, Australian National University, Canberra ACT 0200, Australia. Tlf. 61 2 612 57358 faks: 61 2 612 50182. Opphavsrettslig kopi 2013 Elsevier BV Alle rettigheter forbeholdt. Gjennomsnittlig stokastisk volatilitetsmodell med søknad om inflasjonsprognose Australian National University (ANU) Dato skrevet: Mai 2013 Vi introduserer en ny klasse av modeller som har både stokastisk volatilitet og bevegelige gjennomsnittsfeil, der det betingede midlet har en statlig plassrepresentasjon. Å ha en bevegelig gjennomsnittskomponent betyr imidlertid at feilene i målingsligningen ikke lenger er serielt uavhengige, og estimeringen blir vanskeligere. Vi utvikler en bakre simulator som bygger på nylige fremskritt i presisjonsbaserte algoritmer for å estimere disse nye modellene. I en empirisk applikasjon som involverer amerikanske inflasjon, finner vi at disse bevegelige gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodellene gir bedre prøvefrekvens og prognoseverdier enn standardvarianter med bare stokastisk volatilitet. Nøkkelord: state space, observerte komponenter modell, presisjon, sparsom, tetthetsprognose JEL Klassifisering: C11, C51, C53 Foreslått henvisning: Foreslått Citation Chan, Joshua C. C. Flytte gjennomsnittlige stokastiske volatilitetsmodeller med søknad om inflasjonsprognose (mai 2013). CAMA Working Paper 312013. Tilgjengelig på SSRN: ssrnabstract2275688 eller dx. doi. org10.2139ssrn.2275688 Australian National University (ANU) (email)
Comments
Post a Comment